Qué es el factoring y cómo funciona

El mundo de las finanzas y la contabilidad ofrece una gama de herramientas diseñadas para ayudar a las empresas a mantener un flujo de caja saludable y a gestionar sus cuentas por cobrar de manera eficiente. Entre estas herramientas destaca el factoring, un instrumento esencial para generar la liquidez necesaria en la actividad diaria de cualquier negocio​​. Por eso, con este artículo de nuestro blog de TRecupera, os queremos enseñar qué es el factoring y cómo funciona. 

¿Qué es el factoring?

El factoring, también llamado factoraje, es un instrumento financiero que posibilita a las compañías convertir sus facturas en efectivo de manera inmediata, vendiéndolas a una compañía de factoring. Este método es una solución efectiva para que las empresas accedan rápidamente a capital sin tener que aguardar a que sus clientes liquiden sus cuentas pendientes. Su uso está en aumento, siendo una opción cada vez más popular para financiar el circulante de las empresas. 

Beneficios del factoring

El factoring ofrece múltiples beneficios. Principalmente, proporciona a las empresas una forma rápida y eficiente de obtener liquidez, lo cual es especialmente útil para aquellas con un ciclo de cobro largo o clientes que suelen pagar tarde. Al anticipar el cobro de sus facturas, las empresas logran una mayor liquidez para financiar su circulante​​.

¿Qué tipos de factoring existen?

Factoring con recurso

El factoring con recurso implica que la empresa vendedora de facturas mantiene la responsabilidad de pago en caso de incumplimiento del cliente. Si el cliente no paga, la empresa debe reembolsar al factor. Esta modalidad ofrece menor riesgo para el factor, pero mayor responsabilidad para la empresa. Algunas de sus ventajas son:

· Menor coste: Generalmente, es más económico debido al menor riesgo para el factor.

· Mayor control: La empresa mantiene cierto grado de control sobre el proceso de cobro.

Factoring sin recurso

En el factoring sin recurso, el factor asume el riesgo de impago del cliente. Si el cliente no paga, el factor no puede reclamar el dinero a la empresa vendedora. Esto suele conllevar una comisión más alta debido al mayor riesgo asumido por el factor. Aquí te dejamos dos de sus beneficios:

· Reducción de riesgo: La empresa vendedora se libera del riesgo de impago.

· Mejora del balance: Al eliminar las cuentas por cobrar del balance, mejora las ratios financieras de la empresa.

Factoring de importación y exportación

Este tipo de factoring es crucial en transacciones internacionales, ayudando a las empresas a manejar las complejidades y riesgos del comercio global.

· Facilita el comercio internacional: Ofrece seguridad en las transacciones transfronterizas.

· Gestión de riesgo: Reduce los riesgos asociados con la fluctuación de divisas y diferencias culturales.

Factoring de construcción

El factoring de construcción está diseñado para apoyar las necesidades únicas de flujo de caja de esta industria, marcada por ciclos de cobro largos y complejos. ¿Por qué es importante?

· Mejora el flujo de caja: Permite a las empresas de construcción mantener la liquidez.

· Financiación adaptada: Se ajusta a los ciclos de pago específicos de proyectos de construcción.

Reverse factoring

En el reverse factoring, es el cliente quien inicia el proceso para pagar rápidamente a sus proveedores, mejorando las relaciones comerciales y obteniendo términos de pago favorables.

· Fortalece relaciones: Mejora las relaciones con los proveedores.

· Términos de pago ventajosos: Posibilita negociar mejores condiciones de pago.

¿Cómo funciona el factoring?

· Venta de bienes o servicios: Todo comienza con una transacción comercial habitual, donde la empresa (el vendedor) proporciona bienes o servicios a su cliente. Tras esta entrega, la empresa genera una factura que establece la cantidad adeudada por el cliente, así como la fecha de vencimiento para el pago de dicha cantidad.

· Venta de la factura: La empresa opta por una solución más inmediata: vender la factura a una entidad de factoring. Esta venta se realiza a cambio de un acceso más rápido al efectivo que dicha factura representa.

· Pago inmediato: El factor adelanta entre el 70% y el 90% del valor de la factura.

· Reclamación del pago: Tras el adelanto, la responsabilidad de cobrar la factura recae sobre la entidad de factoring. Esta asume la tarea de seguir el proceso de cobranza con el cliente.

· Pago final: Una vez cobrada la factura, el factor libera el saldo restante, descontando su comisión.

El factoring emerge como una solución poderosa para las empresas que buscan mejorar su flujo de caja y la gestión de sus cuentas por cobrar. Esta herramienta no sólo proporciona liquidez inmediata, sino que también optimiza el manejo financiero, permitiendo a las empresas centrarse en otras áreas cruciales de su operación.